周四(6月8日)，漂亮國公布的初請失業金人數意外激增2.8萬，觸及2021年10月底以來的最高水平。這一數據降低了市場對美聯儲重啟加息的預期，7月份加息概率已不足50%。受此影響，美元指數較日高回落逾70點，現貨黃金則較日高回落超30美元。

　　上周初請失業金人數大幅上升，這可能表明，經過一年多的加息后，勞動力市場正在走軟。

　　漂亮國勞工部周四公布，截至6月3日當周，初請失業金人數經季節調整后為26.1萬人，較前一周上修后的水平增加2.8萬人。

　　這一總數遠遠超過道瓊斯估計的23.5萬，為2021年10月30日以來的最高水平。

　　初請失業金人數四周移動平均值上升7,500人至237,250萬人，為4月29日以來的最高水平。續請失業金人數下降3.7萬人，至175.7萬人。續請失業金人數比初請人數晚一周，因其衡量的是已經申請了多周的人數。

　　漂亮國勞工部沒有給出導致這一增長的任何具體因素。未經調整的總數為219,391人，較前一周增加10,535人，增幅為5%。該部門指出，季節性因素本可能會導致數據下降6%。

　　截至5月20日，共有163.5萬人領取失業救濟，較上年同期的128.3萬人有所增加，增幅為27.4%。

　　Pantheon Macroeconomics首席經濟學家Ian Shepherdson寫道:“一周的數據遠不足以證明初請失業金人數正在決然上升，但其他指標顯示初請失業金人數大幅上升已有一段時間了。”“申請人數的增加也與信貸供應的持續惡化以及美聯儲緊縮政策的滯后效應相一致。”

　　這份報告出爐后不到一周，美聯儲將召開下一次政策會議，屆時央行政策制定者將不得不決定下一步的利率舉措。

　　6市場預計美聯儲在下周三結束的為期兩天的會議上不會加息。芝加哥商品交易所集團(CME Group)的數據顯示，數據公布后，不加息的可能性從數據公布前的約66%升至76%。就業和工資的增加一直是高通脹的一個因素，就業市場不那么強勁減少了美聯儲收緊貨幣政策的壓力。

　　自2022年3月以來，美聯儲已10次上調利率，基準借款利率從近零水平升至5%-5.25%的目標區間。在此期間，勞動力市場表現出了彈性，2023年非農就業人數增加了近160萬。

　　然而，5月份的非農就業報告顯示出一些漏洞，失業率上升0.3個百分點，至3.7%，而家庭調查顯示，有工作的人數減少了31萬人。

　　隨著美聯儲提高利率，通貨膨脹率有所下降，但仍遠高于央行2%的目標。

　　彭博經濟學家Eliza Winger表示:“申請失業救濟人數激增至2021年10月以來的最高水平，這與我們對警告通知的分析一致，警告通知表明裁員將激增。到年底，失業率越來越有可能達到聯邦公開市場委員會(FOMC)委員預測的4.5%的中位數。”

　　漂亮國勞工統計局定于下周二公布5月消費者物價指數(CPI)，這將是美聯儲在議息會議前最后一次審視通脹數據。據FactSet估計，整體CPI環比預計僅上升0.1%，而扣除食品和能源的核心CPI環比預計上升0.4%。

　　匯市：美元人民幣下跌 歐元加元上揚

　　美元周四從近三個月高位小幅回落，此前一天加拿大央行意外升息，暗示美聯儲在對抗通脹方面可能還有更多工作要做。

　　歐元/美元上升0.3%，至1.073，該貨幣對是全球市場上交易量最大的貨幣對。

　　日內稍早公布的數據顯示，在國內生產總值(GDP)數據被修正后，歐元區經濟在第一季陷入溫和衰退。盡管如此，歐元仍逆勢上行。

　　歐盟統計局周四公布的修正數據顯示，歐元區2022年第四季GDP環比下降0.1%，2023年第一季GDP環比下降0.1%。數據顯示，歐元區連續兩個季度GDP出現環比萎縮，意味著歐元區經濟陷入技術性衰退。

　　丹斯克銀行表示，歐元對外界普遍預期的歐洲央行將在6月15日會議加息25個基點的反應，將取決于該行有關未來貨幣政策的任何暗示。丹斯克銀行的分析師在一份報告中表示，加息25個基點不太可能對歐元/美元產生實質性影響，盡管這可能在短期內給匯率帶來“上行風險”，這取決于會后新聞發布會上歐洲央行基于新預測的措辭以及市場所定價的連續增長前景。該機構預計，盡管歐洲央行提供的可能是一份非承諾性的聲明，但歐洲央行將為進一步收緊政策提供指引，因為他們仍將依賴數據。

　　衡量美元兌六大主要貨幣走勢的美元指數下跌近0.7%，至103.39低點。上周，該指數觸及104.70，為3月15日以來的最高水平。

　　Monex Europe外匯分析主管Simon Harvey表示，投資者認為漂亮國兩年期國債收益率可能已見頂，這令美元承壓。

　　但他補充稱:“我們必須強調，我們今天看到的這些走勢微不足道。”

　　加拿大央行決定后，漂亮國兩年期國債收益率上升，周四一度觸及4.592%高點，隨后回落至4.565%。債券收益率是匯率的關鍵驅動因素，較高的利率通常會吸引投資。

　　加拿大央行將利率上調至4.75%，創22年來新高，令交易員們感到意外。此前，澳洲聯儲于本周二上調了利率。

　　“我們的觀點是，如果澳大利亞和加拿大都覺得有必要進一步加息，那么美聯儲很可能也會這樣做，”荷蘭國際集團(ING)市場主管Chris Turner在給客戶的報告中表示。

　　美元/加元下跌0.19%，至1.335加元，周三下跌0.24%。澳元/美元上升0.43%，至0.668，月度漲幅約為2.7%。英鎊/美元上漲0.21%，至1.247。

　　加拿大的決定將焦點重新放到了美聯儲身上。美聯儲將于下周三公布利率決定。

　　一些分析師指出，最新的就業數據促使市場開始押注美聯儲激進的貨幣政策緊縮已經結束。

　　芝加哥商品交易所(CME)的美聯儲觀察(FedWatch)工具顯示，市場認為美聯儲下周維持利率不變的可能性為76%，高于數據公布前的近66%。與此同時，7月份再次加息的可能性不到50%。

　　歐洲央行將于下周四公布利率決定，交易員普遍預計將加息25個基點，7月份將再加息25個基點，使利率達到3.75%。

　　在亞洲，美元/日元下跌0.29%，至139.71，前一日上升0.37%。

　　在岸和離岸人民幣兌美元匯率跌至六個月來的最低點，進一步受到經濟擔憂的壓力。

　　周三公布的數據顯示，中國5月出口降幅遠超預期，進口降幅擴大，令人對中國脆弱的經濟復蘇產生懷疑。

　　與此同時，在亞洲早盤交易中，土耳其里拉跌至1美元兌23.39里拉的歷史低點，目前仍處于壓力之下，最新報23.36。

　　黃金較日低拉升超30美元突破1970

　　金價周四上升1%，此前數據顯示漂亮國上周初請失業金人數激增，強化了美聯儲將暫停加息周期的預期。

　　數據公布后現貨黃金短線跳升逾20美元至1970.55美元/盎司，較日低則拉升31美元；現貨白銀日內漲幅擴大至3.5%，最高觸及24.352美元/盎司。

　　漂亮國上周首次申請失業救濟人數激增，表明在經濟衰退風險加大的情況下，勞動力市場正在放緩。

　　OANDA高級市場分析師Edward Moya表示:“這一數據顯示漂亮國經濟進一步走弱，這對黃金來說是個好消息，因為這將允許美聯儲按兵不動。”

　　“如果通脹進一步走軟，如果美聯儲按兵不動，而且他們真的沒有發出在下次會議上加息可能性很大的信號，那么黃金就有很好的理由小幅走高。”

　　初請數據公布后，美元兌主要貨幣下跌0.4%，至近一周低點，令黃金對其他貨幣持有者來說變得不那么昂貴，同時基準的漂亮國10年期國債收益率大幅下挫。

　　眼下，市場預期美聯儲下周將維持利率不變。漂亮國利率下降給美元和債券收益率帶來壓力，增加了無收益黃金的吸引力。

　　定于6月13日公布的漂亮國5月消費者物價指數(CPI)報告，可能會讓人們更清楚地了解這個全球最大經濟體的健康狀況。

　　RJO Futures高級市場策略師Daniel Pavilonis表示，“有很多不確定性，你可以在金價上看到，如果收益率真的開始回落，那么金價可能會走高得多。”